Все о денежно-кредитной политике Беларуси

Что касается моей зарплаты, то сегодня она такая же, как и в прошлом году. Если же говорить о совете заморозить рост зарплат в стране, то давайте для начала вспомним, что такое заработная плата. Это заработанная плата (за работу). Поэтому заработная плата должна быть заработана. Как она определяется в масштабах страны и в макроэкономике? Это определяется ростом производительности труда. То есть это то, что работающий человек или население в целом заработали, сколько они создали продукта. У нас, если можно так сказать, заморожен рост заработной платы в том плане, что ограничен рост темпов зарплаты ростом производительности труда. Это экономическая философия, экономический закон, при нарушении которого появляется дополнительная инфляция.

Политика Нацбанка - формировать золотовалютные резервы. Эта такая же политика, как и политика правительства - золотовалютные резервы должны быть. Хотелось бы, конечно, чтоб их было больше. Ведь всегда, когда запас больше, спится спокойнее. Что касается наших резервов, то не тают. На конец года, мы просчитываем, они будут на том же уровне, что и в начале года. У нас несколько улучшился товарооборот, имеется в виду торговое сальдо, снизился импорт. На розничном валютном рынке особых проблем нет.

Проблема же пока есть по товарам почтой (правда, это не совсем розничный рынок), которые покупаются за белорусские рубли, и потом идет конвертация, поскольку с той страной, откуда товар пришел почтой, надо рассчитываться валютой. По этому направлению у нас минус. В обменниках у нас плюс.

Экономическая интеграция Беларуси, Казахстана и России прошла этапы формирования Таможенного союза и Единого экономического пространства. А 29 мая в столице Казахстана Астане главы трех государств подписали Договор о Евразийском экономическом союзе, который предусматривает не только создание с 1 января 2015 года институциональных основ нового интеграционного объединения, но также обязательства сторон по проведению согласованной политики почти во всех секторах экономики, включая валютную политику.

Для полноценного функционирования интеграционного объединения нового уровня странам-участницам необходимо полностью выполнить совокупность мероприятий по созданию равных условий ведения хозяйственной деятельности экономическими субъектами и обеспечить свободное движение товаров, услуг, капитала, рабочей силы. Лишь после завершения формирования общего рынка, основанного на упомянутом принципе "четырех свобод", возможно образование валютного союза и введение единой валюты. Для этого сторонам необходимо выстроить определенные финансово-экономические и правовые основы. А это требует поэтапного сближения ряда макроэкономических показателей трех государств, выработки и проведения ими единой макроэкономической, налоговой, денежно-кредитной и валютной политики, а также гармонизации и унификации национальных законодательств в перечисленных сферах.

Осуществление странами указанных мероприятий рассчитано на долгосрочный период и закреплено в соответствующих положениях Договора о Евразийском экономическом союзе. Таким образом, вопрос о перспективах будущего валютного союза и единой валюте Беларуси, Казахстана и России в среднесрочной перспективе не стоит, поскольку ее введение - это завершающий этап процесса интеграции. В ближайшем будущем в Евразийском экономическом союзе предполагается функционирование национальных денежных систем.

Прежде всего необходимо сказать, что на текущий момент доллар США в расчетах между предприятиями Беларуси и России занимает только 20%, а 70% внешнеторговых операций субъектов хозяйствования обслуживаются российскими рублями.

На Межбанковском валютном совете Центрального банка России и Национального банка Беларуси принято решение о проработке вопросов стимулирования дальнейшего роста расчетов в национальных валютах.

Основные объемы расчетов в долларах США приходятся на импорт Беларусью российских энергоносителей. В настоящее время Банк России проводит переговоры с крупнейшими российскими нефтегазовыми экспортерами для оценки возможностей перевода расчетов с белорусской стороной на российские рубли.

Дальнейший рост доли национальных валют во взаимных расчетах повысит интеграцию финансовых рынков государств, минимизирует операционные издержки и снизит подверженность стран геополитическим рискам.

При этом такой шаг не принесет белорусским предприятиям и физическим лицам неких дополнительных стоимостных или временных издержек. Основная организационная нагрузка ляжет на банковские системы двух стран, в частности, по формированию дополнительных операционных резервов в национальных валютах, развитию инфраструктуры финансовых рынков и согласованию валютного законодательства сторон.

В текущем году Национальным банком был предпринят ряд мер, направленных на повышение доступности кредитных ресурсов для экономики страны. Ставка рефинансирования с начала года снизилась на 3,5 процентного пункта и с 13 августа составляет 20% годовых.

В целях уменьшения стоимости кредитных ресурсов проводилась политика постепенного снижения ставок по инструментам предоставления и изъятия ликвидности. Так, с начала года процентные ставки по инструментам предоставления ликвидности банкам снизились с 35% до 24% годовых, ставка по операциям изъятия ликвидности - с 20% до 17% годовых.

В мае вступило в силу решение Национального банка об административном ограничении процентных ставок по кредитованию юридических лиц в белорусских рублях. Максимальный размер процентных ставок на день заключения кредитного договора не должен превышать среднюю процентную ставку по новым кредитам за последний отчетный месяц.

В дополнение к этому с 28 сентября вступило в силу решение Национального банка, которым предусмотрено снижение процентных ставок по новым кредитам юридическим лицам в белорусских рублях на 1 процентный пункт относительно сложившейся средней процентной ставки за предыдущий месяц.

Согласно статистическим данным, средняя процентная ставка по новым кредитам, предоставляемым юридическим лицам в белорусских рублях, снизилась с начала года на 12,6 процентного пункта и составила в сентябре 33,3% годовых. Это значит, что с 14 октября размер процентных ставок по предоставлению банками кредитов юридическим лицам - резидентам Беларусь в белорусских рублях не должен превышать 32,3% годовых.

По оценкам Национального банка, принятые меры позволят установить к концу 2014 года процентные ставки по кредитам, предоставляемым юридическим лицам в национальной валюте, на уровне 27-28% годовых. При этом необходимо понимать, что вопрос повышения доступности кредитных ресурсов нельзя рассматривать в отрыве от решения проблемы эффективности использования полученных кредитов. В настоящее время у белорусских банков достаточно рублевых и валютных ресурсов для осуществления кредитования. Главная задача на текущем этапе - направить их на финансирование исключительно эффективных проектов с высокой отдачей.

Вопросы создания гарантийного фонда либо нескольких гарантийных фондов сейчас прорабатываются правительством и Национальным банком. Так, правительство изучает вопрос создания региональных гарантийных фондов в каждой области за счет средств местных бюджетов. Предполагается, что региональные фонды могли бы предоставлять поручительства субъектам малого и среднего предпринимательства в размере до 70% залогового обеспечения, требуемого для получения кредитных ресурсов.

Альтернативным вариантом может стать создание гарантийного фонда в виде коммерческой организации с участием банков. Национальный банк в настоящее время прорабатывает такую возможность с представителями Министерства экономики, Банком развития Беларуси, коммерческих банков. Создана соответствующая рабочая группа.

После определения целесообразности создания гарантийного фонда в виде коммерческой организации будут решены вопросы возможных размеров поручительств, порядка определения стоимости гарантий и другие вопросы.

Продажа Группой ВТБ дочернего банка ОАО "Банк Москва-Минск" никак не связана с применением санкций США и стран Евросоюза в отношении России. Дело в том, что еще в 2011 году Группа ВТБ приобрела российский ОАО "Банк Москвы". С этого момента на территории Беларуси у нее появился второй дочерний банк. Необходимости в наличии двух дочерних банков в Беларуси у Группы ВТБ нет, в связи с чем и принято решение о продаже банка.

Переговорный процесс по проведению данной сделки шел в течение нескольких лет и завершился буквально вчера:  в Национальном банке состоялось подписание договора купли-продажи 100% акций ОАО "Банк Москва-Минск". От Республики Беларусь покупателями акций выступили Национальный банк  и "Паритетбанк", продавцами – российский "Банк Москвы" и швейцарская компания БМ Холдинг АГ, входящие в Группу ВТБ. Акции были приобретены по рыночной стоимости, определенной после проведения независимой финансовой оценки "Банка Москва - Минск".

Что касается возможности совершения других аналогичных сделок, то на данный момент Национальный банк не прогнозирует предложений со стороны  российских банков о продаже своих белорусских дочерних структур. Соответственно, никаких планов в этом отношении у нас нет.

По законодательству нашей страны банк может быть только акционерным обществом, поэтому должен быть какой-то второй акционер. Буквально 0,25% акций выкупил Паритетбанк. Почему Паритетбанк? Потому что с ним как-то, может быть, и проще работать, потому что 45% его капитала - это тоже Национальный банк. Паритетбанк тоже был собственностью Национального банка. С давних времен, когда банки банкротились, остались эти активы у Национального банка. Потом часть акций передали Управлению делами Президента. Не просто так передали, а потому что есть у них видение наращивания капитала. Не просто потому, что нужен свой карманный банк, не в этом причина.

Покупка Банка Москва-Минск связана с тем, что куда-то этому банку надо было деваться. Политика Группы ВТБ, которому принадлежит Банк Москвы, а Банк Москвы является материнским банком Банка Москва-Минск, предусматривает закрытие за границей часть своих учреждений. Банк Москвы, по политике ВТБ, становится банком, который будет обслуживать Москву и Московскую область. Варианты были такие: они кому-то продают банк или присоединяют к Банку ВТБ (Беларусь). Вариант присоединения к ВТБ Беларусь нас не совсем устраивал, потому что при этом должны были закрыться учреждения одного из банков, скорее всего Банка Москва-Минск. А они хорошо работают, там есть клиенты. То есть это не лучший вариант для Беларуси. Какой-то инвестор, которого можно было пустить на финансовый рынок Республики Беларусь, не появился.

Корр. БЕЛТА: А если бы он был, вы бы не участвовали?

Надежда Ермакова: У нас политика такая, и мы давно об этом говорим: на рынок должен прийти инвестор - крупный сетевой банк с хорошим именем и с хорошими технологиями. Российского капитала у нас достаточно. Поэтому мы решили, что мы сейчас его выкупаем, потом капитализируем, докапитализируем, то есть развиваем в том же плане, как он и есть. Это универсальный банк, возможно, будем отрабатывать на нем какие-то новые технологии - то, что надо для методологии, технологии банковской системы страны. Инвестор должен быть банком высшего разряда. Надеемся, что когда-то в нашу страну придут такие банки.

В настоящее время объем золотовалютных резервов является достаточным для выполнения Беларусью в 2015 году своих обязательств перед внешними кредиторами, объем которых составит $4 млрд. Вместе с тем, учитывая необходимость поддержания золотовалютных резервов на текущем уровне для обеспечения экономической безопасности страны, правительством и Национальным банком проводится комплекс мероприятий по рефинансированию внешних и внутренних обязательств. Для погашения обязательств будут привлечены несвязанные внешние кредитные ресурсы, а также использованы внутренние источники заимствования. Кроме того, в 2015 году на погашение внешнего госдолга планируется направить поступления от взимания экспортных пошлин на нефтепродукты и пошлин от экспорта сырой нефти собственной добычи.

В августе текущего года белорусская сторона подготовила новую редакцию Письма о намерениях для получения 6-го транша кредита, которое направила в Антикризисный фонд ЕврАзЭС для дальнейшего его согласования. Продолжается работа по уточнению отдельных показателей.

Что касается дальнейшего функционирования фонда, то, несмотря на подписание главами государств Договора о прекращении деятельности ЕврАзЭС с 1 января 2015 года, Антикризисный фонд продолжит свою деятельность. Поскольку в соответствии со ст.3 этого договора учредительные документы Антикризисного фонда ЕврАзЭС, а именно - Договор об учреждении фонда и Соглашение об управлении его средствами - свое действие не прекращают. Таким образом, Антикризисный фонд ЕврАзЭС продолжает свою работу и выполняет возложенные на него функции.

В Беларуси идет работа по созданию правового поля, регламентирующего деятельность национальных рейтинговых агентств. Планируется, что функционировать будет не одно, а несколько национальных рейтинговых агентств. Такой подход, по нашему мнению, будет более эффективным и создаст здоровую конкуренцию на рынке рейтинговых услуг.

Национальный банк совместно с заинтересованными министерствами и иными организациями разработал проект Концепции формирования в Беларуси системы присвоения и использования рейтингов по национальной шкале. Документ проходит согласование. Концепция до конца 2014 года будет представлена Президенту для одобрения. Она определит направления формирования законодательства, регламентирующего рейтинговую деятельность в стране.

Проектом концепции  предусмотрено, что до вступления в силу закона "О рейтингах и рейтинговой деятельности в Республике Беларусь" Совет Министров и Национальный банк смогут своими решениями определить временный статус национальных рейтинговых агентств и признать присвоенные ими рейтинги.

Создание системы национальных рейтинговых агентств является экономически обоснованным и необходимым решением, учитывая современную ситуацию. Несмотря на то, что в мире насчитывается около 100 рейтинговых агентств, более 90% рынка этих услуг приходится на три рейтинговых агентства: Standart & Poor's, Moody's Investors Service и Fitch. О необходимости ограничения такой олигополии неоднократно заявляли высокопоставленные чиновники и бизнесмены различных стран - Германии, Италии, Франции, Китая, России, поскольку действия этих рейтинговых агентств создают экономические проблемы не только отдельным государствам и их субъектам хозяйствования, но и могут негативно влиять на глобальную финансовую систему.

Следует понимать, что на финансовом рынке рейтинговые агентства являются мощным инструментом влияния. Необоснованное снижение либо повышение рейтинга дестабилизирует фондовые и валютные рынки. Кроме того, рейтинги ведущих иностранных агентств все более заметно начали приобретать политическую окраску.

Тенденция по созданию независимых рейтинговых агентств особенно сильно начала проявляться во многих странах мира после 2008 года. Есть национальные рейтинговые агентства и в государствах - членах будущего Евразийского экономического союза - в Казахстане и России.

Рейтинги национальных рейтинговых агентств рассчитаны на внутренний финансовый рынок, на отечественного инвестора. Они наряду с рейтингами международных агентств призваны обеспечивать равный доступ к информации, характеризующей рискованность инвестиций, и тем самым способствовать развитию финансового рынка страны. Чем больше независимых рейтинговых оценок, тем более объективной будет информация, на основе которой принимаются решения.

В настоящее время Национальным банком совместно с заинтересованными органами государственного управления, Беларусбанком и институтом жилища – НИПТИС им. Атаева подготовлен проект соответствующего государственного решения. Предусмотрено, что размер ежегодной премии государства составит 20% годовых от накопленной суммы жилищных строительных сбережений за текущий год с учетом фактического времени хранения средств. При этом размер премии государства за отчетный год не сможет превышать размера номинальной начисленной среднемесячной заработной платы работников в декабре отчетного года. В настоящее время данный документ согласовывается с заинтересованными, в том числе и в части премии государства.

Необходимо отметить, что расчет размера премии государства основан на опыте работы системы жилищных строительных сбережений в Казахстане. Там это 20% от суммы поощряемого вклада, включающего вклад в систему и начисленное по нему вознаграждение Жилстройсбербанка Казахстана.

Ипотечное кредитование в Беларуси существует давно. В соответствии с нашим законодательством, ипотекой является залог недвижимого имущества, который выступает одним из способов обеспечения исполнения обязательств по кредитным договорам.

В июле 2013 года при непосредственном участии Национального банка внесены дополнения и изменения в закон "Об ипотеке", которые вступили в силу в январе 2014 года и значительно упростили обращение закладных в качестве залога. Таким образом, сейчас законодательство позволяет банкам выпускать облигации, обеспеченные правом требования по кредитам, выданным на строительство, реконструкцию или приобретение жилья под залог недвижимости, а также залогом закладных. Необходимо признать, что этот механизм привлечения средств инвесторов с целью последующего предоставления гражданам кредитов на строительство или приобретение жилья сегодня востребован не в полной мере. Главная причина – ограниченный круг инвесторов, обладающих свободными денежными средствами и возможностью приобретения корпоративных ценных бумаг. Однако государство заинтересовано и будет принимать соответствующие меры, чтобы этот механизм получил должное распространение.

Что касается доступности ипотечного кредитования, то необходимо понимать, что уровень процентных ставок по ипотечным кредитам банков зависит от стоимости привлечения ресурсов. Кроме того, ставки по привлеченным ресурсам должны находиться на положительном в реальном выражении уровне, то есть превышать годовую инфляцию в стране, чтобы обеспечить сохранность средств инвестора. Поэтому говорить о повышении доступности ипотечных кредитов и, соответственно, значительной активизации развития ипотечного кредитования в стране можно будет только при условии достижения необходимых для этого макроэкономических показателей.

Сейчас проводится работа по организации информационного взаимодействия между Министерством по налогам и сборам и Национальным банком в части предоставления в налоговые органы сведений о приобретении гражданами иностранной валюты в банках страны.
Поскольку такие сведения составляют банковскую тайну, а налоговые органы не относятся к органам, уполномоченным на получение такой информации, ее представление возможно только при условии внесения соответствующих изменений и дополнений в законодательные акты. В настоящее время подготовлены изменения в Налоговый кодекс, с принятием которых будет предоставлено право налоговым органам получать сведения, составляющие банковскую тайну физических лиц. Планируется, что указанные нормы вступят в силу с 1 января 2015 года.

С технической точки зрения реализация этого решения не вызовет никаких сложностей. Национальный банк ежедневно получает от банков сведения о продаже физическим лицам иностранной валюты. Эти данные хранятся в автоматизированной информационной системе ”Расчет“ единого расчетного и информационного пространства. В случае принятия соответствующих поправок в Налоговый кодекс, такие сведения будут передаваться Национальным банком в налоговые органы. Максимум, что для этого потребуется, – незначительные доработки программного обеспечения на стороне Министерства по налогам и сборам и Национального банка.

Теперь, что касается вопроса о том, насколько оправдан такой шаг. Как известно, в соответствии с Банковским кодексом, сведения о продаже иностранной валюты могут быть предоставлены Национальным банком правоохранительным органам по соответствующему запросу. Так вот, только за 6 месяцев текущего года по результатам обработки информации, полученной по запросу из Национального банка, главным управлением по борьбе с экономическими преступлениями Министерства внутренних дел произведено 50 крупных задержаний «валютчиков». Из незаконного оборота изъяты средства в сумме, эквивалентной более Br4,3 млрд, возбуждено 95 уголовных дел, связанных с незаконной предпринимательской деятельностью, уклонением от уплаты налогов.

На основании информации, предоставленной Национальным банком, в текущем году проводились контрольные мероприятия и по линии Министерства по налогам и сборам. В результате более 400 индивидуальным предпринимателям налоговыми органами доначислено в бюджет более Br24 млрд, в том числе налогов – более Br16 млрд. При проведении работы по декларированию доходов и имущества установлено 350 физических лиц, у которых расходы, в том числе на приобретение иностранной валюты, недвижимого имущества и транспортных средств, значительно превышают доходы, информация о которых имеется в налоговых органах. В результате физическим лицам доначислено в бюджет Br356,6 млн, из которых взыскано Br245 млн. Думаю, эти цифры говорят сами за себя.

Действительно, с принятием указа от 25 февраля 2014 года № 99 ”О вопросах регулирования лизинговой деятельности“ лизинг де-юре стал доступен не только юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям, но и физическим лицам. И поскольку суть лизинговых и кредитных операций очень близка – это приобретение дорогостоящего товара при отсутствии у покупателя достаточной для этого суммы средств, – то в данной ситуации, безусловно, можно говорить о появлении альтернативы долгосрочным кредитам, прежде всего для населения.

Сравнивать стоимость имущества, приобретаемого за счет кредита, со стоимостью такого же имущества, полученного в лизинг, весьма сложно. В каждом конкретном случае для каждого конкретного лизингополучателя условия лизинга будут определяться по соглашению сторон индивидуально с учетом стоимости и характеристик предмета лизинга, сроков и условий использования имущества, оценки платежеспособности лизингополучателя.

Если говорить о нашей стране, то сегодня при прочих равных условиях стоимость приобретения в лизинг имущества может быть несколько выше, чем стоимость приобретения этого имущества за счет кредита. Это связано с особенностями налогообложения операций лизинга. В соответствии с действующим законодательством лизинговые платежи облагаются налогом на добавленную стоимость в размере 20%, что делает лизинг дороже для потребителя. Но уже со следующего года ситуация должна измениться. Разработаны изменения в Налоговый кодекс, предусматривающие отмену НДС по лизинговым платежам. Ожидается, что эти изменения будут приняты в ближайшее время и вступят в силу уже с 1 января 2015 года.

Если говорить о лизинге жилья, то, судя по обращениям, поступающим в Национальный банк как от граждан, так и от лизинговых организаций, в республике имеется достаточно высокий спрос на этот инструмент финансирования. Вместе с тем для начала активного внедрения данного вида лизинга необходимо формирование комплексной нормативно-правовой базы.

Так, необходимо внести ряд изменений в Гражданский кодекс, касающихся приобретения имущества гражданами на условиях финансовой аренды (лизинга). Работа в этом направлении ведется. Соответствующий законопроект принят Палатой представителей Национального собрания в первом чтении.

Нуждается в доработке и жилищное законодательство, в котором на данный момент не прописаны возможность, порядок и особенности получения гражданами жилья во владение и пользование на условиях лизинга. В частности, законодательной проработки требуют вопросы защиты прав физических лиц – лизингополучателей в случаях банкротства лизингодателя, гарантий для граждан на пользование и последующее приобретение в собственность жилья при добросовестном исполнении своих обязанностей по договору лизинга, оплаты коммунальных услуг, прав и обязанностей пользователей жилых домов и жилых помещений и ряд других аспектов жилищных отношений.

Только после комплексного урегулирования всех правовых вопросов лизинг жилья заработает в полную силу. При этом разовые сделки могут заключаться уже сейчас.

Основное различие между лизингом и кредитом заключается в моменте наступления права собственности на приобретаемое имущество. При покупке в кредит гражданин сразу становится собственником приобретаемого имущества, при лизинге – только после уплаты всех необходимых платежей.

В зависимости от желания гражданина договор лизинга может быть заключен с правом выкупа предмета лизинга или без него. При этом на протяжении действия договора лизинга право собственности на приобретенный товар остается у лизингодателя. Лизингополучатель, в нашем случае – гражданин, выплачивает лизинговые платежи, а в конце срока лизинга, если товар приобретается им в собственность, – выкупную стоимость. Только после уплаты всех лизинговых платежей и выкупной стоимости предмета лизинга право собственности переходит лизингополучателю, то есть гражданину.

Право собственности на предмет лизинга является для лизингодателя достаточно надежной гарантией защиты от недобросовестных лизингополучателей. Соответственно, лизингодатель имеет возможность предъявлять к своим клиентам менее жесткие требования по сравнению с требованиями, предъявляемыми банками к потенциальным кредитополучателям. Кроме того, существует возможность предусмотреть более гибкие условия расчета по лизинговым платежам, например, определить неравномерный график погашения. И наконец, поскольку предмет лизинга не является собственностью лизингополучателя, то он не может быть объектом для ареста или изъятия его кредиторами при возникновении различных споров.

Таким образом, лизинговая схема имеет определенные преимущества для всех ее участников.

Новые требования к деятельности микрофинансовых организаций, предусмотренные соответствующим указом, имеют различные сроки вступления в силу.

Так, ограничение на привлечение займов от населения действует уже с 1 августа текущего года. Национальный банк совместно с профильными ассоциациями осуществляет постоянный мониторинг ситуации по исполнению этой нормы. Параллельно правоохранительные органы разбираются с теми недобросовестными организациями, которые успели "наследить" на этом сегменте рынка еще до вступления в силу названного ограничения.
Что касается ограничительных норм в отношении предоставления займов населению, то они начнут действовать только с 1 января 2015 года. С начала нового года займы населению на потребительские цели будут выдавать только ломбарды под залог движимого имущества. Пока же коммерческие организации, предоставляющие так называемые "быстрые займы" населению, продолжают работать. При этом количество жалоб граждан на недобросовестные действия подобных организаций за последнее время значительно снизилось.

Расчетная величина обменного курса белорусского рубля на конец 2014 года, используемая в программных документах на следующий год, составляет Br10 700 – Br10 800 за $1.

Национальный банк продолжит проведение курсовой политики, направленной на сглаживание колебаний обменного курса белорусского рубля. При этом будет учитываться необходимость снижения инфляции, девальвационных ожиданий, сохранения стабильности на валютном рынке, а также поддержания конкурентоспособности отечественных предприятий на зарубежных рынках.

Сложившийся в настоящее время внешнеторговый оборот Беларуси показывает, что значимое влияние на ценовую конкурентоспособность белорусских товаров может оказать лишь значительная девальвация курса российского рубля к иностранным валютам, так как экспортно-импортные операции с Казахстаном занимают во внешнеторговом обороте Беларуси всего около 1%.

Вместе с тем, в январе – августе текущего года это влияние было не столь высоко. Так, с начала 2014 года обменный курс российского рубля к доллару США снизился на 13%, а реальный курс белорусского рубля к российскому рублю в августе 2014 года по сравнению с декабрем 2013-го вырос всего на 2,6%.

Нет, не означает. Проводить деноминацию целесообразно только в том случае, если уровень инфляции в стране стабильно низкий и находится на отметке менее 10%. Исходя из ситуации, которая складывается в текущем году, и прогнозов по инфляции на следующий год, говорить о том, что в ближайшее время мы проведем деноминацию, преждевременно.

В настоящее время интенсивность инфляционных процессов остается достаточно высокой, сохраняется сложная экономическая и геополитическая ситуация в странах – основных торговых партнерах Беларуси. Поэтому, скорее всего, до конца 2014 года ставка рефинансирования останется на уровне 20% годовых. Данная мера будет способствовать сдерживанию инфляционных процессов и поддержанию стабильности на валютном и депозитном рынках.

В сентябре 2014 года годовая инфляция в Беларуси составила 20%. Ожидается, что меры, предпринимаемые правительством и Национальным банком, позволят снизить ее к концу года до 18%.

В 2015 году ставится задача замедлить инфляционные процессы до 12%. Это достаточно сложно из-за необходимости постепенной либерализации ценообразования и повышения административно-регулируемых цен, в том числе обусловленного выравниванием тарифов и акцизов в Евразийском экономическом союзе.

Вместе с тем, в среднесрочной перспективе, учитывая более низкий уровень цен в странах-партнерах, интеграционные процессы будут способствовать снижению инфляции и в Беларуси.

Думаю, что по жилищным кредитам до конца года ставка не снизится. Инфляция у нас в текущем году вряд ли резко снизится. Ожидается, что она должна составить порядка 18%. С учетом этого в банках и строится процентная политика. То есть определяется "цена" денег - по какой цене банки могут привлечь деньги, чтобы их потом отдать в кредит. Конечно, нужно еще добавить операционные расходы, расходы на содержание работников банка, его технологий и пр. Поэтому добавляется маржа, и вряд ли ниже 30% могут стать жилищные кредиты. Согласно расчетам на следующий год (и в прогноз включено), инфляция составит примерно 11-12%. При этом некоторые эксперты считают, что она может быть и ниже 10%. Поэтому со снижением инфляции будет снижаться и ставка по кредитам. Какая она будет в следующем году, я вам не могу сказать, потому что каждый банк устанавливает свою процентную ставку.

По законодательству Беларуси, у нас еще какой-то период времени будет требоваться получение разрешения в Национальном банке на вывод капитала за рубеж. Т.е. на открытие счетов, в том числе и физическими лицами, за рубежом. В перспективе это требование будет сниматься, но пока разрешение требуется. При этом не исключено, что кто-то где-то открывает счета нелегально. Мы не ищем таких людей - это не функция Национального банка. Если кто-то чем-то злоупотребил, то эти деньги найдутся другим путем.

В текущем году не вернут. Возможно, в следующем. Пока же надо как-то рассчитывать на свои возможности.

Что касается первого вопроса, то да - по карточке будет выгоднее купить валюту. Это делается для стимулирования безналичных платежей. Что же касается тарифов, то до конца месяца мы это решение пересмотрим - слишком высокие тарифы, их надо снижать (и по наличке, и по эквайтингу). Ждем, когда банки представят нам свои расчеты, калькуляцию, после чего мы поменяем свое решение.

Мы прогнозируем, что к концу года наш рубль будет в пределах Br10 700-10 800 за $1. Что касается того, когда же перестанет расти доллар, то, думаю, как только экономика Беларуси будет работать с высоким превышением экспорта над импортом. Когда оно пойдет на миллиарды, то наш рубль укрепится и не будет так падать к доллару.

Что касается деноминации, то в следующем году, думаю, вряд ли она будет проведена. Чтобы провести деноминацию, надо чтобы было низкая инфляция.

И по третьему вопросу: по-моему, белорусский рубль по вкладам резко не снижается. Сегодня средняя ставка по срочным вкладам населения составляет 27%. При этом, конечно, у каждого банка своя ставка, которая зависит от сроков.

Вы немножко путаете ситуацию, потому что ответственность за вклады, которые обесценились в начале 1990-х годов, лежит на тогдашнем правительстве Республики Беларусь. Правительство приняло на себя эти вклады, эти долги, когда распадался Советский Союз. Поэтому Беларусбанк не имеет к этим вкладам никакого отношения. Представьте, что ваш вклад сейчас в Беларусбанке. Почему Беларусбанк должен его отдать на вклады, которые были в прошлые годы? Советские вклады в тот период находились в этом банке, но они не по вине Беларусбанка обесценились. Тем более что Беларусбанк образовался в 1995 году.

Да, действительно, сегодня в бюджете нет денег для того, чтобы компенсировать эти вклады. Когда они будут компенсироваться? Не отвечу вам на этот вопрос, потому что не знаю, когда у нас в бюджете будет столько денег, чтобы можно было людям отдать то, что они потеряли. Сегодня эти суммы исчисляются в сотнях триллионов.  

Что касается "дворцов" Беларусбанка, то эти "дворцы" построены не для работников банка, а для того, чтобы там обслуживать клиентов.

В настоящее время курсовая политика Национального банка выстроена на принципах плавного изменения курса белорусского рубля в зависимости от складывающейся ситуации на внутреннем валютном рынке. Имеющиеся положительные тенденции по внешней торговле, устойчивое превышение доходности рублевых депозитов над валютными оказывают стабилизирующее влияние на валютный рынок страны. Укрепление курса белорусского рубля к российскому происходит в условиях ослабления курса российского рубля к иностранным валютам. При этом курс белорусского рубля ослабился к доллару США за 9 месяцев на 11%, к евро - на 3%. Таким образом, избежать указанного вами укрепления можно было бы лишь ценой более быстрой девальвации курса белорусского рубля к доллару США, евро и другим валютам, к чему отсутствуют предпосылки. Касательно второй части вопроса замечу, что Национальный банк при установлении курсов белорусского рубля к иностранным валютам учитывает реально складывающиеся кросс-курсы на международном валютном рынке, что исключает возможности прямого курсового арбитража.

Роста спроса на кредиты в связи с новой формулой уплаты НДС мы не увидели - ни в белорусских рублях, ни в иностранной валюте. Хотя в связи со снижением процентной ставки по кредитам происходит переориентация роста кредитов валютных в рост рублевых. Но если взять в целом, то роста кредитов не произошло. В среднем он ниже 1% в месяц. Ухудшения платежной дисциплины не случилось. Все-таки это связано с тем, что на счета предприятий деньги поступают, а кто с валютной выручкой работает, то, наверное, возвращается выручка и валютная. Роста нет даже на кредиты по госпрограммам. Потому что очень жесткие требования сейчас со стороны правительства и Президента.

Что касается ограничений Национального банка по кредитам, то у нас нет никаких ограничений. По валютным кредитам есть ограничения, но они заключаются только в том, что их с конвертацией в белорусские рубли могут брать только те предприятия, у которых есть валютная выручка, достаточная для погашения. Больше никаких ограничений на кредиты нет.

Сами банки не предполагают какого-то ухудшения ситуации. Если уменьшится фондирование в долларах США, евро, то в российских рублях оно останется. Для нас, для Беларуси, это не страшно, потому что расчеты между белорусской и российской стороной идут и в долларах, и в евро, и в российских рублях - в зависимости от контракта. Сегодня газовые компании России берут российский рубль за газ. Поэтому для нас проблем нет, что уменьшится объем ресурсов в банковской системе. Возможно, пройдет переориентация с одной валюты на другую. Но никаких проблем это не создает. Банки провели стресс-тестирования, мы с каждым банком вместе эти вопросы рассматривали. Проблем мы не видим.

Проблемы есть. Санкции повлияли на снижение российского рубля. Где-то замораживаются платежи, но у нас тоже есть возможность перевести в другие банки контракты, платежи по которым стопорятся в российских банках. Это тот вопрос, который клиенты должны отрабатывать с банками. Можно через Беларусбанк проводить, можно через Белагропромбанк. Они имеют очень разветвленную сеть корреспондентских счетов за рубежом - можно работать. Для клиентов в этом плане проблем нет.

Основной вклад в положительное сальдо внесло сокращение импорта товаров почти на 8%. В частности, улучшение результатов внешней торговли товарами в значительной степени обусловлено сокращением импорта по группе промежуточных неэнергетических (на 13,3%, или на $1,5 млрд) и инвестиционных товаров (на 15,7%, или на $0,6 млрд). Пошлины на нефтепродукты, перечисляемые в бюджет России, в расчете сальдо внешней торговли не учитываются, так как отражаются по счету вторичных доходов платежного баланса.

Представленная информация не позволяет в полной мере судить о характере проблемы и причинах, по которым банк не произвел списание денежных средств. Предлагаю, прежде всего, обратиться в банк за разъяснением, по каким основаниям он не выполняет решение суда, и в случае, если им не будут представлены правовые обоснования данного неисполнения, обратиться в суд за разъяснением порядка дальнейших действий.

При этом Кодексом об административных правонарушениях (статья 24.10) и Уголовным кодексом (статья 423) установлены меры ответственности за неисполнение решения суда, начиная от значительного штрафа и заканчивая лишением виновного должностного лица банка права занимать определенные должности или заниматься определенной деятельностью.

Шел бы разговор о новой программе или нет, эта миссия все равно бы приехала. Ее роль состояла в том, чтобы изучить ситуацию, которая складывается в Беларуси: как страна двигается по выполнению рекомендаций МВФ, которые фонд давал, когда мы брали у них последний кредит, который практически полностью возвратили. Докладывать о результатах своей работы совету директоров МВФ миссия не будет.

Каких-то договоренностей о новой программе не могло быть. Это решается на совершенно другом уровне.

Во время вчерашней встречи в правительстве премьер-министр дал дополнительные разъяснения экспертам МВФ по поводу того, как мы движемся по пути выполнения рекомендаций фонда. Правительство готово выполнять рекомендации МВФ, но в разумных пределах. Потому что мы идем по своему пути развития.

Если говорить о программе, то вопрос денег для Беларуси не самый главный. Для нас основное - это повышение привлекательности страны для иностранного инвестора. В Беларуси заинтересованы в технической помощи МВФ в вопросе, каким образом делать структурные преобразования в экономике. Но они же не бывают один к одному во всех странах, в каждой стране они свои.

Для нас самое главное то, что мы работаем, движемся, совершенствуемся, чтобы создать в стране условия для инвесторов, который придет к нам именно с производственным бизнесом и вложит в нашу страну деньги. Это для нас важнее, чем просто получить кредит от фонда. А деньги мы и сами можем заработать. И мы видим, что мы можем их заработать. В текущем году снижается импорт, растет экспорт. На последний показатель повлияло то, что увеличились продажи калийных удобрений.

В плане развития производств в Беларуси многое сделано: построены новые, модернизированы имеющиеся. Это тоже даст дополнительный экспорт. Надо грамотно работать с точки зрения эффективного вложения денег, в том числе денег населения во вкладах.